起源于全球最大小商品集散中心——義烏的浙江稠州商業銀行股份有限公司（下稱稠州銀行），已有逾35年歷史。該行致力于成為一家“小專新優強”的特色化本土價值銀行，在小微金融服務領域形成了自己獨特優勢，但小微企業發展的波動也影響該行的業績表現。

據稠州銀行近日披露的半年報，該行今年上半年凈利潤同比增3.71%，增速較同期營收增速低出較多。主要因該行當期信用減值損失同比增長較快，增幅達24.4%。

同時，稠州銀行今年上半年手續費及傭金凈收入由盈轉虧。

【資料圖】

資產質量方面，據大公國際資信評估有限公司7月25日發布的《浙江稠州商業銀行股份有限公司主體與相關債項2023年度跟蹤評級報告》（下稱《評級報告》），今年一季度末，稠州銀行母公司口徑不良貸款率為1.54%。據稠州銀行2022年年報，當年末，該行不良貸款率為1.5%。

稠州銀行還面臨核心一級資本補充壓力。今年上半年末，該行母公司口徑核心一級資本充足率為8.6%。上年末，該行核心一級資本充足率為9.09%。

《投資時報》就上述凈利潤增速與營收增速的差異、信用減值損失增長、核心一級資本補充壓力等問題向稠州銀行發送了溝通函，截止發稿尚未收到回復。

信用減值損失增長

今年上半年，稠州銀行凈利潤增速較營收增速低出較多，主要因信用減值損失增長較快。

稠州銀行半年報顯示，今年上半年，該行營業收入為42.85億元，同比增13.24%；凈利潤為9.23億元，同比增3.71%，高于同期商業銀行凈利潤同比增速2.6%。而2022年該行凈利潤同比增3.9%，低于同期商業銀行整體凈利潤同比增速5.44%。

稠州銀行今年上半年營業收入中，手續費及傭金凈收入由盈轉虧，投資收益同比下降，公允價值變動收益虧損擴大。具體來看，該行今年上半年手續費及傭金凈收入為-0.79億元，上年同期為1.14億元；投資收益為13.67億元，同比降2.77%；公允價值變動收益為-0.21億元，上年同期為-0.06億元。

營業支出方面，稠州銀行今年上半年信用減值損失為17.08億元，同比增24.4%。2022年，該行信用減值損失也同比增長。上述《評級報告》稱，2022年該行計提的信用減值損失規模繼續增加，主要來自貸款和債權投資資產。

據《評級報告》，該行2022年營業總收入繼續增長，但受息差收窄以及信用減值損失增加影響，總資產收益率和凈資產收益率均同比有所下降，盈利能力有所減弱。該報告顯示，2020年—2022年，稠州銀行凈息差分別為2.71%、2.39%、2.26%。

資產質量方面，《評級報告》顯示，今年一季度末，稠州銀行母公司口徑不良貸款率為1.54%。據稠州銀行2022年年報，當年末，該行不良貸款率為1.5%，同比上升0.08個百分點。

《評級報告》稱，2022年以來，受外部環境影響，企業生產經營繼續面臨困難，導致稠州銀行期末關注類和不良貸款規模均繼續上升，信貸風險管理壓力加大。2022年末，該行不良貸款主要集中在批發業、制造業和建筑業，其中，制造業中食品制造、運輸設備制造、有色金融冶煉等細分行業不良率較高。

稠州銀行2022年年報顯示，該行當年房地產貸款增長較快，年末房地產貸款為159.76億元，同比增35.48%，增速遠高于同期該行貸款總額同比增速12.87%。

據《評級報告》，今年一季度末，該行第九大貸款客戶為房地產企業，而該企業也是該行前十大貸款客戶中唯一一家關注類客戶，主要是受外部環境影響，該企業經營性物業租金收入下滑，導致貸款欠息，未來該行對該客戶的風險處置情況需繼續關注。

證券投資類資產方面，《評級報告》稱，該行存量的信托及資管計劃規模仍較大，且面臨一定的投資風險。2022年末，該行債權投資中的信托及資管計劃規模為149.76億元，其中逾期53.59億元，逾期行業以制造業、基礎設施建設、服務業為主，累計計提減值準備18.72億元，后續風險處置需持續關注。

面臨核心一級資本補充壓力

雖然稠州銀行業績實現增長，但該行核心一級資本面臨補充壓力。

據稠州銀行財報，今年上半年末，該行母公司口徑核心一級資本充足率為8.6%。而上年末，該行合并口徑核心一級資本充足率為9.09%。監管指標為不得低于7.5%。

稠州銀行近兩年核心一級資本充足率持續下降。據稠州銀行2022年年報，2020年末—2022年末，該行核心一級資本充足率分別為9.73%、9.21%、9.09%。《評級報告》也顯示，2020年末—2022年末及今年3月末，該行核心一級資本充足率分別為9.73%、9.21%、9.09%、8.69%。

《評級報告》稱，2022年以來，稠州銀行信用資產投放力度繼續加大，風險加權資產規模增加，對資本的消耗增加，導致資本充足水平繼續下降。2023年4月，該行新發20億元二級資本補充債券，對資本形成一定補充。另一方面，該行核心一級資本充足率繼續下降，利潤留存對核心一級資本的補充略顯不足，核心一級資本對資產擴張的支撐力度有所減弱，該行未來仍面臨核心一級資本補充壓力。

除了發行二級資本補充債券，稠州銀行今年還擬繼續通過發行金融債融資。

稠州銀行半年報顯示，3月7日，中國人民銀行同意該行在全國銀行間債券市場及境外市場發行債券，2023年金融債券新增余額不超過13億元，年末金融債券余額不超過135億元。

除了面臨核心一級資本補充壓力和不斷融資，稠州銀行二季度還被監管處罰。

國家金融監督管理總局6月5日發布的信息顯示，5月25日，原中國銀保監會衢州監管分局決定對稠州銀行衢州分行罰款205萬元，主要原因包括：未經任職資格核準實際履行高級管理人員職責；員工行為管理不到位；貸款“三查”不到位，信貸資金被挪用于置換個人住房按揭貸款；貸款“三查”不到位，信貸資金未按約定用途使用；信貸資產風險分類不符合規定；虛增存貸款。

上述違規行為中有多項涉及貸款。

據稠州銀行過往年報，2020年末—2022年末，該行貸款總額同比增速分別為14.51%、19.86%、12.87%，高于同期商業銀行整體貸款額同比增速13.28%、12.24%、10.87%。

稠州銀行資本充足情況